房贷市场改革对美国来说举足轻重，尤其是在眼下房地产业萎靡不振的情况下，改革的步伐更应谨慎。

美国财政部提出的住房抵押市场改革计划并不只是拿出了单一的改革方案，而是提出几个选择供国会参考。这些选择包括：

1. 除美国联邦住房管理局等现有房地产市场管理机构外，政府完全退出房地产抵押贷款市场，由市场本身“接管”；

2. 只有在发生危机时，政府才能出手对抵押贷款市场进行干预；

3. 采取联邦再保险的方式，给一些已经有私人资本保险的抵押贷款业务提供政府保险，但只有在私人保险公司无法支付赔偿款时，政府保险才会参与其中。

从这些提案中可以看出，无论是哪一种方案，都体现了私营部门将在房地产抵押信贷方面扮演更重要的角色，而政府角色将逐渐淡出这一市场。

目前美国政府已经准备采取一系列短期措施，提高“两房”贷款的成本，以便让私人资本的贷款更具竞争力，同时将私人资本吸引到这一市场上来。其中一项计划是在今年10月之前，将“两房”的贷款额度压缩10万美元到62.5万美元。同时，将所有贷款的首付额度提高到10％，同时联邦政府为房屋贷款提供保险的保险费也将大大增加。这些都会大大削弱“两房”在市场上的竞争力，使私人资本在房地产抵押贷款中的优势体现出来。